“匹克是一個(gè)走國(guó)際化、專(zhuān)業(yè)化路線的中國(guó)品牌。香港是超級(jí)國(guó)際化大都市,是國(guó)際商業(yè)、金融資本文化的匯集之地,同時(shí)與內(nèi)地文化相通。”匹克體育董事局主席許景南向中國(guó)經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者解釋選擇港交所上市的原因。
根據(jù)招股說(shuō)明書(shū),IPO募集資金的48.3%將用于媒體廣告、品牌推廣及營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)。按照17億港元的實(shí)際募集資金計(jì)算,這部分高達(dá)8.21億港元,用于擴(kuò)大銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)及提供獎(jiǎng)勵(lì)以刺激銷(xiāo)售收入的增長(zhǎng)占IPO募集資金的15.6%,約為2.65億港元,合計(jì)共10.86億港元用在與銷(xiāo)售有關(guān)活動(dòng)上;而用于擴(kuò)大產(chǎn)能和研發(fā)等項(xiàng)目的資金占募集資金的27%,合計(jì)約4.59億港元。
記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn),已登陸港交所的安踏、特步、361度等匹克同城競(jìng)爭(zhēng)者IPO募集資金大部分都用于品牌推廣,其中安踏用于提升品牌花費(fèi)11億港元,占31.68億港元募集資金的37.7%;361度雖然品牌推廣總費(fèi)用為7.8億港元,但占募集資金總額比重達(dá)到了39%。
與同城對(duì)手相比,匹克的資本化起步晚了很多。在赴港上市之前,匹克用風(fēng)投融資的方式彌補(bǔ)了差距。2007年8月,紅杉資本投資匹克,獲得7.8%股權(quán);2008年,匹克引入了建銀國(guó)際、深圳創(chuàng)新投資等私募基金,完成第二輪集資;2009年4月,匹克完成了引入紅杉資本、建銀國(guó)際和聯(lián)想投資三家私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)近6000萬(wàn)美元的第三輪投資,完成了上市前最后一輪融資。
匹克此次將發(fā)售約4.2億股股份,擬募資約15.6億港元,其中90%將作國(guó)際配售,其余10%將于香港作公開(kāi)發(fā)售,作價(jià)介乎每股3.55港元至每股4.55港元之間,超額配股權(quán)為最多6294萬(wàn)股,占發(fā)售股份的15%。
許景南家族共持有匹克體育約61%的股權(quán):其中許景南及其夫人分別持股約17.5%,許景南的兩個(gè)兒子許志華和許志達(dá)分別持股約13%。按每股作價(jià)4.1港元計(jì)算,上市后公司總市值達(dá)86億港元。而許景南家族所持有的市值將達(dá)52億港元。(姜業(yè)慶)